ДОХОДПЕРВНЕРЕГ (ODDFYIELD)

Функция ДОХОДПЕРВНЕРЕГ (ODDFYIELD)

Возвращает доход по ценным бумагам с нерегулярным (коротким или длинным) первым периодом.

Синтаксис

ДОХОДПЕРВНЕРЕГ(дата_согл; дата_вступл_в_силу; дата_выпуска; первый_купон; 
ставка,цена; погашение; частота; [базис])

Важно! Даты должны быть введены с использованием функции ДАТА или как результат вычисления других формул и функций. Например, для указания даты 23 мая 2008 г. воспользуйтесь выражением ДАТА(2008,5,23). Если ввести даты как текст, это может привести к возникновению проблем.

Аргументы:

  • Дата_согл    Обязательный. Дата расчета за ценные бумаги (дата продажи ценных бумаг покупателю, более поздняя, чем дата выпуска).
  • Дата_вступл_в_силу    Обязательный. Срок погашения ценных бумаг. Эта дата определяет момент, когда истекает срок действия ценных бумаг.
  • Дата_выпуска    Обязательный. Дата выпуска ценных бумаг.
  • Первый_купон    Обязательный. Дата первой купонной выплаты для ценных бумаг.
  • Ставка    Обязательный. Процентная ставка для ценных бумаг.
  • Цена    Обязательный. Стоимость ценных бумаг.
  • Погашение    Обязательный. Выкупная стоимость ценных бумаг в расчете на 100 рублей номинальной стоимости.
  • Частота    Обязательный. Количество купонных выплат в год. Для ежегодных выплат частота равна 1; для полугодовых — 2; для ежеквартальных — 4.
  • Базис    Необязательный. Используемый способ подсчета дней.
Базис Способ вычисления дня
0 или опущен Американский (NASD) 30/360
1 Фактический/фактический
2 Фактический/360
3 Фактический/365
4 Европейский 30/360

Замечания

  • Дата соглашения является датой продажи покупателю купона, например облигации. Срок платежа представляет собой дату истечения срока действия купона. Предположим, например, что облигация со сроком действия 30 лет выпущена 1 января 2008 г. и приобретена покупателем через шесть месяцев после выпуска. Датой выпуска будет 1 января 2008 г., датой расчета — 1 июля 2008 г., а срок погашения такой облигации наступит 1 января 2038 г., то есть через 30 лет после даты выпуска.
  • Дата_согл, дата_вступл_в_силу, дата_выпуска, первый_купон и базис усекаются до целых.
  • Если значение аргумента дата_согл, дата_вступл_в_силу, дата_выпуска или первый_купон не является допустимой датой, функция ДОХОДПЕРВНЕРЕГ возвращает значение ошибки #ЗНАЧ!.
  • Если ставка < 0 или цена ≤ 0, то функция ДОХОДПЕРВНЕРЕГ возвращает значение ошибки #ЧИСЛО!.
  • Если базис < 0 или базис > 4, то функция ДОХОДПЕРВНЕРЕГ возвращает значение ошибки #ЧИСЛО!.
  • Должно выполняться следующее условие (в противном случае функция ДОХОДПЕРВНЕРЕГ возвращает значение ошибки #ЧИСЛО!):

дата_вступл_в_силу > первый_купон > дата_согл > дата_выпуска

  • В Microsoft Excel функция ДОХОДПЕРВНЕРЕГ вычисляется методом итераций. Используется метод Ньютона на основе формулы для функции ЦЕНАПЕРВНЕРЕГ. Доход вычисляется за 100 итераций пока вычисляемая цена для заданного дохода не станет близкой к значению аргумента "цена". Формулу, используемую функцией ДОХОДПЕРВНЕРЕГ, см. в разделе, посвященном функции ЦЕНАПЕРВНЕРЕГ.

Пример:


Scroll Up